Study all, Invest more.

현대건설 리포트를 보다가, 다른 것을 떠나서 이 문구가 상당히 뇌리에 박히네요. 건자재값은 뛰고 있고, 특히 철강은 없어서 돈이 있어도 구하기 힘들다는 시기인데 분양가상한제로 해서 아파트를 지으면, 아파트 공급원가는 올라야 하고, 상방인 분양가는 막혀있으니 어떻게 짓든 간에 저렴하게 지어서 분양가 이내에서 이윤을 만들어야 하는 건설사 입장에서 보면, 분양가상한제가 없을 때처럼 일반 아파트를 보기 좋게 짓기는 다소 어려울 듯 해보입니다. 분양가상한제로 인해서 시행사들 입장에서는 사업성 개선을 위해서는 비용 줄이는 방법밖에 없음. 1군업체 공사비용도 비슷하기 때문에 금융비용을 줄여야 사업비용도 줄어들게 됨. 현대건설 2Q21 실적 요약(목표가: 7.5만원) - 2Q21 연결 실적은 매출액 4조 3,835억원..

주택 공급을 늘리려는 정부의 정책은 결국, 건자재, 건설주의 매출, 실적으로 이어지리라 본다. 해외수주, 플랜트 사업은 솔직히 잘 모르겠지만...ㅎ 리포트 읽으면 다 좋다더라...ㅎ;; 무난한 2 분기, 하반기로 갈수록 더 좋다 by SK증권 현대건설의 2Q21 매출액은 4.5 조 (YoY-1%), 영업이익은 2,114 억원 (YoY+37.4%) 으로 전망. 주택분양의 경우 1H21 최소 1.2 만세대 분양한 것으로 예상하며, 이는 기존 2Q21 분양계획물량 (4,100 세대) 대비 높은 분양(5,000 세대 이상)을 달성한 영향. 해외 수주는 보유 파이프라인 감안시 가이던스는 달성 가능할 것으로 예상. 플랜트부문의 경우 신규 수주 프로젝트의 실적이 하반기부터 본격화 기대. 목표주가 71,000 원 제시..

오늘부터 소액 매수 시작. 기존 gs건설과 함께, 1~2년 주택분양, 인프라 건설 등 고려하면 긍정적인 뷰 유지. 현대건설에 대해 투자의견 Buy 와 목표주가 72,000 원을 유지하며, 업종 내 최선호주로 제시합니다. by 한화투자증권 2Q21 Preview: 영업이익, 시장 컨센서스 부합 예상 현대건설의 연결기준 2분기 매출액은 4.4조 원, 영업이익은 2136억 원으로 전년동기 대비 각각 -2.5%, +38.9%를 기록한 것으로 파악된다. 시장 컨센서스인 영업이익 2250억 원보다 5% 낮은 수치다. 총 매출액은 해외 부문의 매출 감소 영향이 지속되며 다소 부진한 것으로 추정된다. 반면, 영업이익은 두 자릿수 증가를 기대하는데, 1) 작년 2분기 이라크 카르발라 정유, 알제리 발전소 등에 800억 ..